Под ралли понимается период непрерывного роста цен акций, индексов или облигаций . Слово «ралли», как правило, используется в качестве модного слова в средствах массовой информации для описания периода повышения цен.Ралли +на рынке происходит по нескольким причинам. Краткосрочные ралли вызваны новостями или событиями, которые влияют на равновесие спроса и предложения. Ралли +на рынке акцийтакже могут быть долгосрочными, что является результатом изменений в макроэкономических факторах, таких как объявления об изменении ключевых процентных ставок и фискальной политики. В этой статье мы рассмотрим что +такое ралли +на фондовом рынке и разберем пример новогоднее ралли +на фондовом рынке 2019.
Ралли: суть и виды
Фондовый рынок нестабилен и известен своими постоянными колебаниями. Даже опытным аналитикам сложно предсказать направление рынка. Цены на акции могут резко упасть после длительного периода роста. Рынок также может испытывать внезапное повышение цен на акции после долгосрочной тенденции к снижению.Под медвежьим рынком подразумевается временный восходящий тренд цен во время основного тренда медвежьего рынка. Увеличение обычно составляет от 10% до 20%. Это начинается внезапно и не длится долго. Заметные ралли на медвежьем рынке произошли во время обвала фондового рынка в Dow Jones Industrial Average в 1929 году вплоть до дна рынка в 1932 году, а также в конце 1960-х и до начала 1970-х годов. Оно бывает двух типов. Краткосрочное ралли на медвежьем рынкеОбычно это длится от полдня до двух дней. Краткосрочный рост медвежьего рынка происходит, когда фондовый рынок испытывает несколько минимумов в течение недели или месяца. Среднесрочное ралли на медвежьем рынкеКогда фондовый рынок испытывает многократные скачки или краткосрочные ралли, их называют среднесрочным ралли медвежьего рынка.Сначала ралли медвежьего рынка выглядит как хорошая вещь, поскольку оно служит передышкой от иного нисходящего направления рынка. Тем не менее, это может быть рискованно для инвесторов, которые покупают акции, думая, что со временем ситуация улучшится. Они могут в конечном итоге потерять деньги, когда ралли закончатся, и рынок возобновит свою нисходящую спираль.
Причины ралли
Предпосылки для проведения ралли могут быть и совсем иного характера. Как правило, это фундаментальные факторы, которые в зависимости от их силы могут оказывать кратковременное или долгосрочное влияние на цену котировок.Так, например, крупная сделка с инвестиционным фондом или выпуск продукта, которого все давно ожидали, способны сформировать ежедневную высокую цену.Долгосрочные ралли цены происходят от более серьезных фундаментальных факторов. К таким событиям относятся изменения в налоговой и фискальной политике государств, заключение международных торговых соглашений, вступление в силу решений об изменении процентных ставок и многие другие обстоятельства, имеющие национальное или международное значение).Перенос капитала из одной инвестиционной отрасли в другую, как правило, формирует восстановление на рынке последней отрасли. Значительное снижение процентных ставок может привести к потере привлекательности для инвестиций в валюту и, в то же время, к увеличению спроса на акции, формируя долгосрочную функцию ралли на фондовой бирже.Стоит отметить еще одну особенность очень больших ралли цены. Как правило, их пик является вершиной давно назревшего пузыря для экономики. Поэтому при торговле во время ралли необходимо иметь рекомендации по возможным точкам раннего выхода из рынка.
Пример: новогоднее ралли +на фондовом рынке
Самым ярким примером ценового ралли, безусловно, является рождественское ралли, которое проводится почти каждый год на рынках США и Европы. Давайте подробнее рассмотрим характеристики этих торговых периодов и как можно построить прогноз новогоднего ралли +на рынках акций США.Рождественское ралли +на фондовых рынках традиционно начинается в двадцатых числах декабря на американских рынках. В целом наблюдается рост всех американских фондовых индексов, который затем меняется на европейские индексы. В этот период медвежьи настроения в значительной степени угасают, при этом стоимость большинства фондовых и валютных инструментов резко возрастает (рост американской и европейской валют).Этот рост обычно начинается с организаций в потребительском секторе, но затем распространяется на весь рынок. Параллельно с ростом стоимости ценных бумаг растет и американская, а затем и европейская валюта. В этом нет ничего удивительного, наоборот, это очень естественно.Акции американских компаний продаются за доллары, поэтому инвесторы покупают дополнительные суммы, наблюдается рост спроса и дефицит предложения, что неизбежно приводит к росту цен.Традиционно во время рождественского ралли обычно проходят два этапа:1. Начальный предпраздничный период длится с середины октября до 20 декабря. В этот период профессиональные трейдеры могут достичь рекордно высокой прибыли;2. Ралли Санта-Клауса начинается примерно 26 декабря и заканчивается в первые дни января.Трудно определить фиксированные пределы начала этих двух периодов, но можно с уверенностью сказать, что в конце ралли цена большинства активов будет выше, чем в начале.
Что делать во время рыночного ралли
Вы можете избежать потери денег во время ралли на рынке, но это влечет за собой планирование и стратегию. Вот некоторые рекомендации, чтобы рассмотреть возможность использования тенденции к росту на рынке:
Режим инвестирования
При инвестировании учитывайте ситуацию на рынке, особенно если вы инвестируете в паевые инвестиционные фонды, поскольку эти инвестиции значительно влияют на настроение рынка. Вместо того, чтобы делать единовременные ставки, будьте осторожны при ралли бычьего рынка.
Распределение активов
Разработайте стратегию инвестирования, в которую будут классы активов. По мере того, как цены на малые и средние капиталы растут, а ставки становятся рискованными, рассмотрите возможность выделения части ваших денег на активы с большой капитализацией, поскольку они могут поддерживать доходность депозита во время ралли рынка.
Управлять рисками
Более высокая доходность всегда является желанной идеей, но трейдеры также должны рассмотреть другую сторону медали — управление рисками. Многие люди говорят: «Не кладите все яйца в одну корзину». В акциях и инвестициях это означает, что ваш портфель должен быть максимально диверсифицирован, чтобы вы могли лучше управлять рисками.Итак, рыночные ралли есть, и благодаря силе их роста вы можете зарабатывать на рынке. Ралли в торговле — это, прежде всего, сильный рост цен из-за некоторого фундаментального фактора. Трейдеры испытывают волнение, что еще больше стимулирует движение вверх. При торговле в периоды ралли важно определить начало такого движения и его предполагаемый период, поскольку вход в рынок с длинной позицией в конце данного явления не имеет смысла.